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roccioletti simona - backtesting value at risk and expected shortfall
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Backtesting Value at Risk and Expected Shortfall




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Dettagli

Genere:Libro
Lingua: Inglese
Pubblicazione: 12/2015
Edizione: 1st ed. 2016





Trama

In this book Simona Roccioletti reviews several valuable studies about risk measures and their properties; in particular she studies the new (and heavily discussed) property of "Elicitability" of a risk measure. More important, she investigates the issue related to the backtesting of Expected Shortfall. The main contribution of the work is the application of "Test 1" and "Test 2" developed by Acerbi and Szekely (2014) on different models and for five global market indexes.




Sommario

Risk measures and their properties.- Elicitability.- Backtesting (VaR and ES).- Empirical Analysis.- MATLAB code.





Autore

Simona Roccioletti obtained her Master of Arts degree in Quantitative Asset and Risk Management at the University of Applied Sciences (bfi) Vienna, Austria.





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Altre Informazioni

ISBN:

9783658119072

Condizione: Nuovo
Collana: BestMasters
Dimensioni: 210 x 148 mm
Formato: Brossura
Illustration Notes:XIX, 145 p. 45 illus.
Pagine Arabe: 145
Pagine Romane: xix


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